افزایش ریسک سیستماتیک در بورس

جهان صنعت نیوز – بودجه ناتراز سال آینده و جهش قیمت دلار، فضایی تاریک و ناپایدار برای بازار سرمایه ایجاد کرده است. این شرایط باعث شده که سرمایه‌گذاران با نگرانی‌های شدیدی درباره آینده اقتصادی کشور مواجه شوند. هرچند تهدیدهای سیاسی، نظیر احتمال درگیری بین ایران و رژیم صهیونیستی، پیش‌تر بازارها را متزلزل کرده بود، اما لایحه بودجه دولت سیگنال‌های منفی‌تری به بازار فرستاد و باعث شد صف‌های فروش طولانی و بازار قرمزپوش شود. کارشناسان هشدار داده‌اند که اگر تنش‌های سیاسی ادامه پیدا کند، انتظار کاهش فروش و سرمایه‌گذاری جدید در بازار بعید به نظر می‌رسد.

بودجه ناتراز و تأثیر آن بر بازار سرمایه

در روزهای اخیر، نوسانات شدید در بازار سرمایه ایران به یکی از موضوعات داغ و مورد بحث تبدیل شده است. با انتشار لایحه بودجه ناتراز سال آینده و افزایش نرخ دلار، فضای بازار به شدت ملتهب شده است. سرمایه‌گذاران که همواره به دنبال پیش‌بینی روندهای آینده هستند، این بار در میانه یک بحران پیچیده و پرهیجان قرار گرفته‌اند. ریسک‌های سیستماتیک و غیرسیستماتیک بازار به حدی رسیده که فضای بورس به میدان نبردی تبدیل شده است که هیچ‌کس نمی‌داند نتیجه آن چه خواهد بود.

هراس از آینده و سیگنال‌های منفی بودجه

ترس از آینده همچون ابری تیره بر فراز بازار سایه افکنده است. اگرچه نگرانی‌های سیاسی، از جمله احتمال درگیری نظامی بین ایران و رژیم صهیونیستی، از مدت‌ها پیش سرمایه‌گذاران را نگران کرده بود، اما رونمایی از لایحه بودجه دولت در روز دوشنبه، سیگنالی قوی‌تر به بازار فرستاد و موجی از اضطراب ایجاد کرد. این سیگنال باعث شد تا در دو روز پایانی هفته، بازار سرمایه به‌طور کامل قرمزپوش شود و هر خریداری با ترس و نگرانی به فروشنده‌ای هراسان تبدیل شود.

صف‌های فروش و فضای تاریک بازار

این روند باعث شکل‌گیری صف‌های فروش طولانی شد که بازار را بیش از هر زمان دیگری ملتهب و ناپایدار کرد. در چنین سناریوی تاریکی، بازیگران اصلی بازار، به جای ریسک‌پذیری و سرمایه‌گذاری جدید، به دنبال پناهگاهی امن برای حفظ سرمایه‌های خود بودند. شایعات و واقعیت‌های اقتصادی و سیاسی دست در دست هم دادند تا بازار سرمایه به صحنه‌ای تبدیل شود که هیچ‌کس از اتفاقات پیش‌رو مطمئن نباشد.

تحلیل‌های کارشناسی از آینده بازار

حمید فاروقی، کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌وگو با «جهان صنعت» تأکید کرد که با توجه به شرایط کنونی بازار، احتمال ادامه روند نزولی در هفته آینده بسیار بالاست. وی افزود که اگر تنش‌های سیاسی فعلی همچنان ادامه داشته باشد، بعید است سرمایه‌گذاران از فروش دارایی‌های خود منصرف شوند یا تمایلی به ورود دوباره به بازار سرمایه پیدا کنند.

اخبار برگزیدهبورسویدئو