نوسان بورس؛ فرصت‌ خرید یا تهدید جدید؟

جهان صنعت نیوز – در روز گذشته، شاخص کل بورس تهران با افزایش ۴,۴۱۹ واحدی، رشد قابل توجهی را ثبت کرد که بیشتر ناشی از تمایل سرمایه‌گذاران به نمادهای بزرگ و تاثیرگذار در صنایع پتروشیمی، فلزات اساسی و بانک‌ها بود. در مقابل، شاخص هم‌وزن با کاهش مواجه شد که بیانگر افت ارزش در نمادهای کوچک‌تر است. ورود ۷,۲۹۹ میلیارد تومان پول حقیقی به بازار و خروج ۷,۱۶۳ میلیارد تومان از سوی حقوقی‌ها، شرایط ناپایداری را در بازار ایجاد کرده و احتمال نوسانات آینده را افزایش داده است.

تحلیل روز بازار سرمایه: رشد شاخص کل در سایه ورود پول حقیقی‌ها

بازار سرمایه ایران در روز گذشته با رشد شاخص کل همراه بود و این شاخص با افزایش ۴,۴۱۹ واحدی (معادل ۰.۲۲ درصد)، به رقم ۲,۰۵۶,۰۸۹ واحد رسید. این رشد ناشی از تمایل سرمایه‌گذاران به نمادهای بزرگ و شرکت‌های اصلی در صنایع کلیدی مانند پتروشیمی، فلزات اساسی و بانک‌ها بوده است. در مقابل، شاخص هم‌وزن که تمامی نمادها را به‌صورت یکسان وزن‌دهی می‌کند، با ۶۷۰ واحد کاهش (معادل ۰.۱۷ درصد) به ۴۰۲,۴۶۴ واحد تنزل یافت. این تفاوت در عملکرد شاخص کل و هم‌وزن، نشان‌دهنده اختلاف در روند نمادهای بزرگ و کوچک بازار است؛ به‌طوری که سرمایه‌گذاران عمدتا به سمت شرکت‌های بزرگ‌تر و باثبات‌تر متمایل شده‌اند.

ورود و خروج نقدینگی: حقیقی‌ها با اعتماد، حقوقی‌ها با احتیاط

یکی از مهم‌ترین عوامل موثر در رشد شاخص کل، ورود سرمایه حقیقی‌ها به بازار بود. براساس داده‌ها، حدود ۵۶.۶۹ درصد از کل خریدها توسط سرمایه‌گذاران حقیقی انجام شد که این رقم معادل ۷,۲۹۹ میلیارد تومان پول حقیقی وارد شده به بازار است. این سطح از ورود پول نشان می‌دهد که حقیقی‌ها با دیدگاه مثبت به آینده بازار، اقدام به خرید کرده‌اند. از طرف دیگر، حقوقی‌ها با ۵۳.۶۷ درصد فروش و خروج ۷,۱۶۳ میلیارد تومان از بازار، رویکرد محافظه‌کارانه‌ای را در پیش گرفته‌اند که معمولا به دلیل تثبیت سود و احتیاط در برابر نوسانات احتمالی بازار است.

توازن خرید و فروش: تغییرات در ساعات پایانی معاملات

در نمودار سفارش‌های خرید و فروش نیز مشاهده شد که در ساعات اولیه معاملات، فشار خرید بر فروش غالب بود و این فشار باعث افزایش قیمتی بسیاری از نمادها شد. اما در نیمه دوم معاملات، فشار فروش بالا رفت و تعادلی میان نیروهای خرید و فروش ایجاد شد. در پایان روز، ۱۷۱ صف فروش و ۱۳۶ صف خرید ثبت شد که این وضعیت نشان‌دهنده تردید و ناپایداری بازار است. این نوسانات نشان می‌دهد که بازار همچنان در وضعیتی متزلزل قرار دارد و ممکن است در روزهای آینده شاهد نوسانات بیشتری باشیم.

نوسانات قیمت: رشد قیمت در بسیاری از نمادها

در بررسی تغییرات قیمت نسبت به قیمت پایانی، مشاهده شد که بخش زیادی از نمادها در محدوده مثبت بسته شدند. ۴۲۳ نماد بالاتر از قیمت پایانی خود به کار خود پایان دادند، در حالی که ۲۹۹ نماد با افت قیمت مواجه شدند. این امر بیانگر آن است که تمایل خریداران به حضور در بازار و خرید همچنان قوی است، با این‌حال برخی نمادها تحت تاثیر فشار فروش قرار گرفته‌اند.

بررسی صنایع: بانک‌ها، خودرو و فلزات اساسی در صدر معاملات

در گروه‌های صنعتی، بانکی‌ها با ۱.۶ میلیارد واحد معامله و ارزش ۳۶۵ میلیارد تومان در صدر حجم معاملات روز گذشته قرار داشتند. این گروه به دلیل نقش تاثیرگذار در سیاست‌های مالی و پولی همواره توجه سرمایه‌گذاران را به خود جلب کرده است. گروه خودرو و ساخت قطعات با حجم ۱.۵ میلیارد واحد و ارزش ۳۵۲ میلیارد تومان نیز از دیگر گروه‌های پرمعامله بود. این گروه به دلیل نوسانات صنعت خودرو و تغییرات سیاست‌های خودرویی، همواره جذابیت بالایی دارد. همچنین، فلزات اساسی با ۱.۵ میلیارد واحد معامله و ارزش ۳۴۰ میلیارد تومان، نقش پررنگی در معاملات داشت و تحت تاثیر قیمت‌های جهانی و نرخ ارز به شدت مورد توجه قرار گرفت.

پیش‌بینی آینده بازار: پتانسیل رشد در کنار ریسک نوسانات

پوریا موسوی، کارشناس ارشد بازار سرمایه، در خصوص آینده بازار گفت: «رشد شاخص کل و ورود نقدینگی حقیقی‌ها نشان می‌دهد که بازار پتانسیل رشد دارد، اما فشار فروش و خروج حقوقی‌ها نیز هشدارهایی را در خصوص نوسانات پیش‌رو ارائه می‌دهد.» موسوی به سرمایه‌گذاران توصیه کرد که با توجه به شرایط اقتصادی و وضعیت بازارهای جهانی، تصمیمات خود را با دقت بیشتری اتخاذ کنند و آماده نوسانات بیشتر در روزهای آتی باشند.

اخبار برگزیدهبورس