قیمت طلا زیر فشار سهگانه نفت، دلار و جنگ؛ واکنش بازار طلا به نفت ۱۰۰ دلاری
بازار جهانی طلا پس از ثبت رکوردهای تاریخی، تحت تأثیر همزمان تشدید درگیریهای نظامی میان آمریکا و ایران، رشد قیمت نفت، افزایش بازده اوراق خزانهداری آمریکا و تقویت دلار وارد فاز اصلاحی شد. اگرچه تنشهای ژئوپلیتیکی معمولاً از قیمت فلزات گرانبها حمایت میکنند، اما این بار جهش هزینه انرژی و افزایش بازده داراییهای کمریسک باعث شد فشار فروش بر طلا و نقره افزایش یابد. همزمان نگرانیها درباره بسته ماندن تنگه هرمز، رشد تورم ناشی از انرژی و اختلال در تجارت جهانی به یکی از مهمترین محرکهای بازارهای مالی تبدیل شده است.
جهان صنعت نیوز – بازار جهانی طلا روز چهارشنبه با فشار فروش قابل توجهی مواجه شد و قیمت هر اونس طلا به حدود ۴۴۳۲ دلار رسید که نسبت به روز قبل ۱.۲۴ درصد کاهش نشان میدهد. نقره نیز افت شدیدتری را تجربه کرد و با کاهش ۳.۱۷ درصدی به محدوده ۷۲.۷۵ دلار رسید.
افت قیمت فلزات گرانبها در شرایطی رخ داد که تنشهای نظامی میان آمریکا و ایران همچنان ادامه دارد. در نگاه نخست انتظار میرود افزایش ریسکهای ژئوپلیتیکی موجب رشد تقاضا برای داراییهای امن شود، اما مجموعهای از عوامل دیگر مانع از آن شد که طلا بتواند از این شرایط بهرهمند شود.
مهمترین عامل، جهش قیمت نفت و افزایش بازده اوراق خزانهداری آمریکا بود. با رشد بازدهی اوراق، هزینه فرصت نگهداری داراییهای بدون سودی مانند طلا افزایش مییابد و بخشی از سرمایهها به سمت بازار اوراق حرکت میکنند. همزمان تقویت شاخص دلار نیز فشار مضاعفی بر بازار فلزات گرانبها وارد کرد.
دادههای اقتصادی آمریکا تصویر پیچیدهتری از اقتصاد ارائه داد
دادههای جدید اقتصاد آمریکا نشان میدهد بازار کار همچنان از استحکام نسبی برخوردار است. بخش خصوصی آمریکا در ماه مه ۱۲۲ هزار شغل جدید ایجاد کرد که بالاتر از پیشبینی ۱۱۰ هزار واحدی بازار و قویترین عملکرد این شاخص طی ۱۶ ماه گذشته محسوب میشود.
در بخش خدمات نیز شرایط بهبود یافته است. شاخص مدیران خرید بخش خدمات از ۵۳.۶ واحد در آوریل به ۵۴.۵ واحد در ماه مه افزایش یافت. شاخص فعالیت کسبوکار به ۵۷.۷ واحد و شاخص سفارشهای جدید به ۵۷.۳ واحد رسید که هر دو بیانگر تداوم رشد فعالیت اقتصادی هستند.
با این حال، برخی نشانههای هشداردهنده نیز مشاهده میشود. شاخص اشتغال بخش خدمات برای سومین ماه متوالی در محدوده انقباضی قرار گرفت و همزمان شاخص قیمتها به ۷۱.۳ واحد افزایش یافت که بالاترین سطح از اوت ۲۰۲۲ به شمار میرود. گزارش فدرال رزرو نیز نشان میدهد افزایش هزینههای انرژی ناشی از بحران خاورمیانه به تدریج به بخشهایی نظیر حملونقل، بستهبندی، مواد غذایی و کودهای شیمیایی سرایت کرده است.
تنگه هرمز به مهمترین متغیر بازارها تبدیل شد
بازار نفت برای سومین روز متوالی صعودی بود. نفت خام وستتگزاس اینترمدیت در قیمت ۹۶.۰۲ دلار و نفت برنت در سطح ۹۷.۸۱ دلار در هر بشکه بسته شد.
دلیل اصلی این رشد، ادامه درگیریهای نظامی میان آمریکا و ایران و توقف مذاکرات مربوط به بازگشایی تنگه هرمز است. تحلیلگران هشدار میدهند در صورت تداوم انسداد این گذرگاه راهبردی، بین ۱۱ تا ۱۴ میلیون بشکه نفت در روز ممکن است از چرخه عرضه جهانی خارج شود.
در حال حاضر اثر این بحران بر بازار طلا دوگانه است. از یک سو، افزایش ریسکهای ژئوپلیتیکی از تقاضای احتیاطی حمایت میکند؛ اما از سوی دیگر، رشد قیمت نفت، افزایش تورم انرژی، تقویت دلار و بالا رفتن بازده اوراق خزانهداری فشار نزولی بیشتری بر فلزات گرانبها وارد میکند. در نتیجه، برآیند این نیروها در شرایط کنونی به زیان طلا و نقره تمام شده است.
بازارهای سهام زیر فشار ریسک خاورمیانه
افزایش قیمت نفت و رشد بازده اوراق خزانهداری موجب عقبنشینی بازار سهام آمریکا نیز شد. شاخص S&P500 با افت ۰.۷ درصدی به ۷۵۵۳ واحد رسید و به روند ۹ روزه صعودی خود پایان داد.
شاخص داوجونز ۱.۲ درصد کاهش یافت و در سطح ۵۰۶۸۷ واحد قرار گرفت. نزدک نیز ۰.۹ درصد و شاخص شرکتهای کوچک راسل ۲۰۰۰ حدود ۱.۳ درصد افت کردند.
بازار سهام که در روزهای قبل در اوج تاریخی قرار داشت، اکنون در حال بازنگری ریسکهای ناشی از بحران خاورمیانه است. رشد قیمت انرژی، افزایش بازده اوراق و نگرانی از اختلال در تجارت جهانی، فشار قابل توجهی بر داراییهای ریسکپذیر وارد کرده است.
پیش بینی قیمت طلا؛ نبرد حساس طلا و نقره در سطوح تکنیکال
از منظر تکنیکال، بازار طلا در نقطه حساسی قرار گرفته است. خریداران برای احیای روند صعودی باید قیمت را بار دیگر به بالای محدوده مقاومتی ۴۴۳۶ تا ۴۴۶۰ دلار بازگردانند. در صورت موفقیت، اهداف بعدی در محدوده ۴۵۰۰ و سپس ۴۵۲۶ دلار قرار خواهد داشت.
در مقابل، فروشندگان تلاش میکنند قیمت را به زیر سطح ۴۴۲۶ دلار هدایت کنند. در صورت شکسته شدن این حمایت، محدودههای ۴۴۰۰ و سپس ۴۳۶۷ دلار به عنوان اهداف بعدی بازار مطرح خواهند شد.
در بازار نقره نیز محدوده ۷۳.۲۰ تا ۷۳.۸۴ دلار به عنوان مقاومت کلیدی شناخته میشود. عبور از این محدوده میتواند راه را برای حرکت به سمت ۷۴.۵۰ و سپس ۷۵.۵۰ دلار باز کند. در سمت مقابل، از دست رفتن حمایت ۷۲.۶۳ دلار میتواند افت قیمت را تا سطوح ۷۲ و حتی ۷۰ دلار تشدید کند.
در مجموع، بازارهای جهانی اکنون بیش از هر عامل دیگری به تحولات خاورمیانه و سرنوشت تنگه هرمز چشم دوختهاند. تا زمانی که این بحران حلوفصل نشود، نفت، تورم، دلار و بازده اوراق خزانهداری همچنان مهمترین متغیرهای اثرگذار بر مسیر طلا و سایر داراییهای مالی خواهند بود.
اخبار برگزیدهطلا و ارزلینک کوتاه :